Рынок корректируется вверх после пятничного «испуга»: что ждать инвесторам?

Макроэкономический обзор

Глобальные и локальные экономические тенденции продолжают оказывать влияние на финансовые рынки. Инфляция, процентные ставки и другие факторы играют ключевую роль в формировании экономической ситуации.

Пока крипто-инвесторы ловят иксы и ликвидации, мы тут скучно изучаем отчетность и ждем дивиденды. Если тебе близка эта скука, добро пожаловать.

Купить акции "голубых фишек"

В России наблюдается снижение инфляции, что может привести к ускорению снижения ставки Банком России. Инфляция без учета ЖКХ за неделю составила 0%, что является положительным сигналом для ускорения снижения ставки.

На валютном рынке укрепление рубля в течение недели сменилось резким падением в пятницу на политических рисках со стороны Д. Трампа. Однако объективные данные Банка России показывают продолжение тренда на снижение спроса на валюту.

Анализ финансовых рынков

Основные классы активов, такие как акции, облигации, валюты и сырье, продолжают демонстрировать разнообразные тенденции.

На рынке акций наблюдается коррекционное подрастание после пятничного падения. Индекс МосБиржи к 10:29 мск поднимается на 0,22%, до 2647,78 пункта.

В нефтяном секторе котировки нефти вернулись к отметкам выше 70 долларов за баррель, что может остановить сокращение буровых установок в США.

На рынке облигаций котировки ОФЗ не изменились за неделю, несмотря на отличные данные по инфляции.

Прогнозы и рекомендации

На горизонте года ожидается снижение ключевой ставки до 18%, что может создать значительный рост рынка акций.

Облигации с фиксированным купоном остаются крайне интересным активом при прогнозах снижения ключевой ставки.

Рекомендуется рассмотреть возможность инвестирования в качественные акции, которые подешевели на дивидендных гэпах и политическом давлении.

Основные риски

Ключевыми рисками для финансовых рынков являются политические риски, связанные с заявлениями Д. Трампа, а также риск снижения спроса на валюту.

Также существует риск снижения котировок нефти, что может привести к снижению добычи и экспорта нефти.

Инвестиционные идеи

Консервативная инвестиционная идея

Рекомендуется рассмотреть возможность инвестирования в облигации с фиксированным купоном, которые остаются крайне интересным активом при прогнозах снижения ключевой ставки.

Целевая цена: 115,5 по RGBI.